[快讯]如何解读积存金准入门槛再抬高 风控升级保护投资者

2026年新年伊始，国有大行开始推进贵金属业务风控升级。工商银行宣布自1月12日起，个人客户办理积存金业务需通过该行指定渠道完成风险承受能力评估，并取得C3-平衡型及以上的评估结果，同时签订积存金风险揭示书。

结合2025年以来多家银行的调整举措，当前银行业已形成积存金准入门槛“双提升”格局——风险评级门槛与起购金额门槛同步收紧。曾经被视为“储蓄替代品”的积存金产品正式告别低门槛时代。

根据工商银行公告，此次调整聚焦积存金业务的新增操作环节。具体来看，个人客户办理积存金开户、主动积存或新增定投计划时，必须通过工行网点、网上银行或手机银行完成风险承受能力评估，且评估结果需达到C3及以上等级，并签署风险揭示书后方可办理。对于已有有效C3及以上评估结果且已签署风险揭示书的客户，无需重复进行评估或签署。

调整前仅需C1（保守型）及以上等级即可参与，此次门槛提升幅度明显。已开立积存金账户的客户不受影响，赎回、实物兑换、存量定投计划的执行、修改与终止及账户注销等操作均可正常办理。

商业银行普遍将投资者风险承受能力从低到高划分为五级，分别为C1（保守型）、C2（稳健型）、C3（平衡型）、C4（成长型）、C5（进取型），对应低风险、中低风险、中风险、中高风险和高风险五类资产。此次工商银行将积存金准入门槛锁定C3，本质上是明确该产品的中风险属性，筛选具备相应风险承受能力的投资者。

工商银行此次将积存金业务风险准入门槛由C1上调至C3，是商业银行在当前黄金价格屡创新高、市场波动显著加剧的背景下，主动强化投资者适当性管理的审慎举措。此举通过筛选出风险承受能力相匹配的客户，有助于抑制因市场短期波动而引发的非理性交易，从而切实保护个人投资者权益。这不仅反映了银行自身贵金属业务正从规模导向转为风险导向，也标志着积存金等产品被重新明确定位为适合特定风险偏好客户的中风险投资品，而非普适性储蓄替代品。